Обзор основных событий экономического календаря форекс на следующую торговую неделю (05.04.2021 – 11.04.2021)
Торговля по ключевым новостям Форекс: на следующей неделе ожидаем публикации важной макро статистики по США, Китаю, Канаде, а также итогов заседания центрального банка Австралии.
Несмотря на сильный отчет Минтруда США, опубликованный в минувшую пятницу, он не смог оказать существенной поддержки доллару. Американская экономика создала в марте 916 000 новых рабочих мест в несельскохозяйственном секторе, что оказалось выше прогноза +647 000, а безработица снизилась с 6,2% до 6,0%. Данные Минтруда сигнализируют о сильном экономическом восстановлении, свидетельствуя о том, что темпы найма ускорились, достигнув максимума с августа прошлого года. «За первые два месяца нашего правления мы увидели создание большего количества рабочих мест, чем когда-либо в истории», – поспешил заявить президент США Джо Байден после публикации данного отчета. По мнению Байдена, новый «инфраструктурный план нужен для долговременного роста». «Если мы примем этот план, в экономике будет создано 19 миллионов рабочих мест», - заявил Байден, пообещав начать «встречи с членами Конгресса после Пасхи».
Индекс доллара DXY завершил минувшую укороченную неделю (в ее конце католический мир отмечал Страстную пятницу) с очередным повышением, установив новый 21-недельный рекорд на отметке 93.47, максимуме с начала этого года.
Доллар сохраняет устойчивость после прошедшего в середине марта заседания ФРС. Мягкие условия финансирования в сочетании с ускорением вакцинации в США, принятием очередного пакета налогово-бюджетной помощи и перспективой снятия карантинных ограничений и открытия экономики повышает интерес инвесторов к американским активам и, в конечном итоге, к доллару. Вероятно, он продолжит укрепляться на следующей неделе, если ситуация на рынке американских гособлигаций останется благоприятной для его укрепления.
Следующая неделя не будет насыщена публикацией важных макро данных, а в понедельник банки во многих католических странах будут закрыты по случаю Пасхального понедельника. Тем не менее, участники финансового рынка на следующей неделе обратят внимание на публикацию важной макро статистики по США, Китаю, Канаде, а также на итоги заседания центрального банка Австралии.
Из наиболее значимых макроэкономических данных, публикация которых ожидается на следующей неделе, стоит отметить следующие:
*) в ходе предстоящей недели в календарь могут вноситься новые и/или отменяться некоторые запланированные события
**) указанное время – GMT
Понедельник 05 Апреля
Католический мир отмечает Пасхальный понедельник. По этому случаю в Европе и Америке банки будут закрыты. Объемы торгов на форекс будут невысокими.
14:00 USD Индекс PMI деловой активности (от ISM) в секторе услуг экономики США
Данный индикатор оценивает состояние сферы услуг в экономике США. Данные сектора услуг (в отличие от производственного сектора) практически не оказывают влияние на ВВП страны.
За январь данный индикатор вышел со значением 58,7, а за февраль 55,3. Результат выше 50 рассматривается как позитивный фактор для USD. Однако, относительное снижение индекса может краткосрочно негативно повлиять на доллар. Прогноз на март: 58.5, что, вероятно, в целом позитивно скажется на USD.
Вторник 06 Апреля
04:30 AUD Решение РБА по процентной ставке. Сопроводительное заявление РБА
В марте 2020 года РБА произвел 2 снижения ставки, доведя ее до уровня 0,25%, и запустил программу количественного смягчения. При этом для 3-летних государственных облигаций Австралии установлен целевой уровень доходности в 0,25%. РБА начал программу кредитования банковской системы на сумму не менее 90 млрд австралийских долларов.
В начале ноября 2020 года РБ Австралии вновь понизил ключевую ставку, доведя ее и целевой уровень доходности 3-летних облигаций до 0,10% с 0,25% и объявил о программе количественного смягчения на сумму 100 млрд австралийских долларов с целью поддержки начинающегося восстановления экономики страны.
«Мы живем в экстраординарные и трудные времена», - заявил глава центрального банка Филип Лоу. По его мнению, «необходимо дальнейшее стимулирование». Об этом он заявил в ходе пресс-конференции еще 19 марта 2020 года, когда РБА снизил процентную ставку в ходе своего внепланового заседания.
Основными негативными факторами для австралийской экономики являются слабый рост зарплат, слабость рынка труда и замедление темпов роста. Годовая инфляция остается ниже целевого диапазона 2%-3%, установленного РБА, на протяжении четырех лет.
Безработица в стране остается выше 5% уровня многие годы, не желая снижаться. Теперь же австралийская экономика испытывает трудности из-за пандемии коронавируса, больно ударившей по сфере туризма и транспорта.
Ожидается, что на данном заседании ЦБ Австралии оставит ставку на текущем уровне 0.1%, хотя, не исключены и неожиданные решения.
В сопроводительном заявлении руководители РБА объяснят причины решения по ставке. Если же РБА просигнализирует о возможности дальнейшего смягчения монетарной политики в ближайшей перспективе, то риски дальнейшего падения австралийского доллара повысятся.
Среда 07 Апреля
18:00 USD Протокол с мартовского заседания комитета по операциям на открытом рынке ФРС («минутки FOMC»)
Протоколы заседаний FOMC ФРС обычно предоставляются через две или три недели после дня принятия решения по процентным ставкам.
Публикация протокола чрезвычайно важна для определения курса текущей политики ФРС и перспектив повышения процентной ставки в США. Волатильность торгов на финансовых рынках во время публикации протокола, обычно, повышается, поскольку в тексте протокола часто содержатся либо изменения, либо уточняющие детали относительно итогов прошедшего заседания FOMC ФРС.
В ходе мартовского заседания руководители ФРС не стали менять параметры денежно-кредитной политики, просигнализировав, что процентная ставка будет оставаться на минимальных уровнях вплоть до конца 2023 года.
На последующей пресс-конференции глава ФРС Джером Пауэлл дал понять, что каких-либо корректив в ближайшее время также не планируется. Закупки казначейских бумаг объёмом 80 млрд долларов в месяц и ипотечных ценных бумаг на 40 млрд в месяц продолжатся в тех же объемах.
Прогнозы ФРС по инфляции и экономическому росту были пересмотрены в сторону повышения при том, что до конца 2023 года ключевая ставка повышаться не будет. ФРС намерена придерживаться гибкого подхода к целевому уровню инфляции и не очень обеспокоена ростом доходности гособлигаций.
Мягкие условия финансирования в сочетании с ускорением вакцинации, принятием очередного пакета налогово-бюджетной помощи и перспективой снятия карантинных ограничений и открытия экономики повышает терпимость ФРС к более высокой доходности гособлигаций, считают экономисты.
Мягкий тон протокола позитивно отразится на фондовых индексах и негативно - на долларе США. Жесткая риторика руководителей ФРС в отношении перспектив монетарной политики подтолкнет доллар к дальнейшему росту.
Четверг 08 Апреля
Публикации важной макро статистики не запланировано. Однако, участники рынка будут следить за выступлением главы ФРС Джерома Пауэлла, которое начнется в 16:00. Комментарии Пауэлла могут отразиться как на краткосрочной, так и на долгосрочной торговле USD, если он вновь затронет тему монетарной политики ФРС. Более «ястребиная» позиция относительно монетарной политики ФРС рассматривается как положительная и укрепляет доллар США, в то время как более осторожная - оценивается как негативная для USD.
Если он сделает неожиданные заявления, то волатильность в торгах на финансовых рынках может возрасти. По мнению Пауэлла, текущая политика ФРС достаточна и соответствует ситуации, но центральный банк готов скорректировать ее в случае возникновения рисков, которые могут стать препятствием для достижения своих целей.
Участники финансового рынка будут тщательно изучать его речь, чтобы уловить сигналы с его стороны относительно дальнейших действий ФРС.
Пятница 09 Апреля
01:30 CNY Индекс потребительских цен (CPI)
Национальное бюро статистики Китая представит очередные ежемесячные данные, отражающие динамику потребительских цен в Китае. Рост потребительских цен может спровоцировать ускорение темпов инфляции, что может заставить Народный Банк Китая принять меры, направленные на ужесточение финансово-бюджетной политики. Усиление роста потребительской инфляции может вызвать удорожание юаня, низкий результат окажет давление на юань.
Экономика Китая, по разным оценкам, уже первая в мире, потеснив на второе место экономику США. Поэтому публикация важных макроэкономических показателей этой страны оказывает заметное влияние на мировые финансовые рынки, в первую очередь – на позиции юаня, других азиатских валют, доллара, сырьевых валют, а также на китайские и азиатские фондовые индексы. Китай является крупнейшим покупателем сырьевых товаров и поставщиком на мировой товарный рынок готовой продукции самого широкого спектра.
В январе 2021 года рост индекса потребительской инфляции составил +1,0% (-0,3% в годовом выражении), а в феврале +0,6% (-0,2% в годовом выражении).
Ухудшение макро экономических показателей, в том числе, снижение потребительской инфляции, может негативно отразиться на позициях юаня, а также сырьевых валют, таких как канадский, австралийский, новозеландский доллары. В большей степени это относится к австралийскому доллару, поскольку Китай является крупнейшим торгово-экономическим партнером Австралии.
По прогнозу ожидается рост индекса потребительских цен в марте на +0,6%, но снижение на -0,4% в годовом выражении.
Рост индекса потребительской инфляции позитивно повлияет на котировки юаня, а также сырьевых валют, в первую очередь, австралийского доллара. Однако, относительное снижение показателя CPI может негативно отразиться на них.
13:30 CAD Уровень безработицы в Канаде
Статистическая служба Канады опубликует данные по рынку труда страны за март.
Безработица выросла в Канаде в последние месяцы, в том числе и на фоне массового закрытия предприятий из-за коронавируса и увольнений. Безработица поднялась с обычных 5,6% - 5,7% до 7,8% в марте и уже до 13,7% в мае 2020 года. В случае дальнейшего роста безработицы канадский доллар снизится. Если данные окажутся лучше предыдущего значения, то канадский доллар укрепится. Снижение уровня безработицы – позитивный фактор для CAD, рост безработицы – негативный фактор. Ожидается, что в марте безработица была на уровне 8% (против 8,2% в феврале, 9,4% в январе, 8,8% в декабре, 8,6% в ноябре).
График цены EURUSD в реальном времени
Содержание данной статьи является исключительно частным мнением автора и может не совпадать с официальной позицией LiteFinance. Материалы, публикуемые на данной странице, предоставлены исключительно в информационных целях и не могут рассматриваться как инвестиционный совет или консультация для целей Директивы 2004/39 /EC.
